Il tracciamento on-chain è la pratica di analizzare le transazioni di criptovalute sulle blockchain pubbliche per seguire dove si spostano i fondi e in che modo i wallet possono essere collegati. Poiché le blockchain sono trasparenti, gli investigatori possono esaminare i grafi delle transazioni, cercare il riutilizzo degli indirizzi, identificare fonti di finanziamento comuni e raggruppare i wallet che si comportano come se fossero controllati dallo stesso attore.
Questo è importante nella sicurezza informatica perché le criptovalute rubate spesso passano attraverso molti passaggi, mixer, bridge ed exchange nel tentativo di nasconderne l'origine. Il tracciamento di solito non dimostra da solo un'identità nel mondo reale, ma può rivelare modelli di movimento, collegare wallet correlati e creare prove per avvisi degli exchange, richieste di congelamento e attività di attribuzione. I difensori combinano l'analisi sulla chain con i tempi, i metadati dei servizi e gli errori operativi per trasformare trasferimenti pseudonimi in indicazioni utilizzabili.